スイングトレードの利食いと損切りライン

質問

自分は夜だけ売り買いの注文をするスイングトレードをしてます。

コツコツ買っても損切る時は、１回勝つときの倍以上は負けてます。

勝ってるときの利益確定ラインを損切りラインより大きくしたほうがいいのでしょうか？

みなさん、利益でてる時に売るときと損切るときは、何％くらいに設定されてるでしょうか？

回答No.5

pastorius · ベストアンサー

＃　勝ってるときの利益確定ラインを損切りラインより大きくしたほうがいいのでしょうか？

利益確定ラインと損切りラインの幅をどう調整しても、トータルの損益に対して何の意味もありません。
利益確定ラインを損切りラインより大きくすれば単純に勝率が下がるだけです。

＃　みなさん、利益でてる時に売るときと損切るときは、何％くらいに設定されてるでしょうか？

何％という設定のしかたは間違いだと思います。
「主体事由」と「客体事由」というものを考えなければいけません。

「主体事由」は自分自身の運用資金についての事由です。
簡単に言うと、最大損失許容額と１回の取引での損失許容額です。最大損失許容額が１００万円なら１回の取引での損失許容額は大きくても１０万円程度。
値幅でいうと、１０００円の株を１０００株買うなら、１００円幅が最大損失許容値幅になります。

「客体事由」は相場それ自体の事由です。相場観だとかテクニカルポイントとかいろんなものがあります。
たとえばトレンド形成している銘柄を買う場合に、前回の安値をロスカットポイントにするといった場合に、それが２０％下ということもあれば５％下ということもあると思います。
簡単に考えたいなら、買う場合なら「ここまでは下がらないと思う」というレベルを損切りレベルにすればいいです。「ここまでは下がって欲しくない」というレベルを考えては絶対にいけません。
画一的に何％という決め方が絶対にダメとは言いませんが、少なくとも画一的に何％という決め方が有効なストラテジーが無いなら、意味はありません。
つまり意味がある損切りポイントを探さないといけないんです。
意味のあるエントリーのポイント、意味のある損切りのポイント、意味のある利食いのポイント、そのトータルで傾向的に利益になるストラテジーを考えないといけません。
客体事由は主体事由と無関係に考えなければいけません。
主体事由として１０万円が損切り額だから５％にするとか１０％にする、といった考え方は基本的に間違いです。
客体の特徴として確率的に５％下がることが少ないという傾向があるなら、それは正しい設定です。しかし一概に全ての銘柄、あらゆるトレード条件で、何％がいいといった傾向なんてのは絶対にありません。

まず客体事由からロスカットのレベルを考える。
そして主体事由を組み合わせます。たとえば３０円下が損切りポイントで１回あたりの損失許容額が１０万円なら、３３００株買っていい。２００円下が損切りポイントであれば５００株しか買えない。
ところでもしこれが取引単位が１０００株の銘柄だったら、最低単位の取引でも２０万円の損切りになってしまいます。こういうときはどうするか。主体事由を曲げて２０万円にする、というのは間違いです。５００円で損切りするというのも間違い。
こういうときはいくら上がりそうでも買ってはいけません。１００円下がったところで差値するしか無い。もし下がらずに上がるようなら諦めるしかありません。主体事由も客体事由も独立して絶対条件であり、双方の条件を満たすときしか取引をしてはいけません。

主体事由が絶対条件である理由は、破綻リスクの回避です。
たとえば最大損失許容額が１００万円であるときに、１回の取引での損失許容額を３０万円に設定したとすると、勝率７０％の非常に優秀なストラテジーがあったとしても、運悪く２連敗する確率が９％もある。運悪く初回に６０万円も負けてしまうと、運用規模が維持できなくなります。４０万円の株を買って６０万円儲けるのは１２０％の収益ですからとてもタイヘン。
１０万円づつなら運悪く３連敗しても７０万円ありますから、なんとか運用規模は維持できます。
主体事由としての１回のあたりの損失許容額は、できれば運用資金額の１／２０ぐらいがいいです。期待収益額とのトレードオフになりますが、かなり安定すると思います。

お礼

ありがとうございます。

やはり運用金額って全額だと危険あるんですね。株を貯金かわりみたいな感じに使ってました・・

反省します。大変参考になりました。

ほかのみなさまも親切にありがとうございました