証券会社が操作するレートとは?

質問

手数料等無料やスプレッドが１銭ぐらいになった今、
レートを証券会社が有利なように操作して儲けを得ていると聞きました。
レートを証券会社に有利なようにとは、例えば
９８．００円で売り決済を出したとしたら、その瞬間に９７．９９円に滑らせたように見せて、１銭分の儲けを証券会社が取っていると言うことでしょうか?

回答No.4

noname#87483

十数年前は、電話で「今いくら？」と聞いて売買をする際、その客のランクによって１０pip～２０pip位の幅がありました。
だからいくつか口座を作ってみて、一番良心的な会社で取引をしたりしていました。
この頃の手数料は、１０pip～３０pipくらいでした。

数年前は、スプが５pip～８pipで、手数料０～１０pipくらいが多かったです。
７～８年前、某ＦＸ会社の取引画面のレートが、深夜変わらない時間帯が出るという現象が起きた事がありました。
原因は手操作のミスと言われていますが、某ＦＸ会社はこれを認めていません。
ですが他の会社でも当時そういう事はよくありました。
他の会社の値は動いているのに、ある会社だけが動かない、だけどバグではなく、同じ画面の他の通貨ペアは動いていたりするのです。
深夜、いくつかの会社の取引画面に同時にログインしておき、値が大きくズレた時にスキャルでその差をとるといった手法（？）が、ＦＸ必勝法１日数分で○万円！とE-BOOKやオークションで売られたりもしていました。
未来値とか未来チャートなどと言って持て囃されたり、その会社に口座数が他の会社に比べて異常な伸びを示したりもしました。

ここ数年間は上記のような事も少なくなり、スプ０～３pip、手数料０～５pipが主流になりました。
一見ゼロゼロに見えるので、その会社はどうやって儲けているのかという疑問が生じるのも無理はありません。
ですがそのゼロゼロに表示されている数字自体がもしも本当の取引レートより１pip低かったら、その時点で会社には１pipの利益が出ている事になります。

スプが０なのは２４時間いつでもという訳ではありません。
数分間のみ数pipのスキャルをする人にとっては有利に働きますが、数時間持つ人、キャリーをする人にとっては、決済値の表示を１pip少なく表示させれば１pip損をし、その儲けが会社の分になるのです。

複数枚のモニタを使用し同時に数社にログインした状態で見比べれば、表示の値の違いは一目瞭然、もう見慣れているので驚きもしません。

補足

一箇所わからないのですが、
なぜ、ゼロゼロに見えても本物のレートより1pip低いと、会社に1pipの利益が出るのですか?
低くても高くても、ゼロゼロになっている時点で会社には利益が無いのでは?(低くても高くても売り買いどちらのときも低く高いから)

回答No.3

arutarou

質問文にあるように滑らせる業者もいると思います。
　もしかしたら業者にとって有利に動かしているのかな？と感じた値動きについて書きます。
レート操作の検証のためにスプレッドが狭すぎる怪しい業者で取引した時の話です。
　その時ツールに使用した業者は、私が普段メインで取引している相対大手の業者です。短中長までやり易く評判いいです。
検証用業者は低スプレッド、ハイレバレッジでスキャル、短めのデイをやる人向けの業者だと思います、評判は微妙です。

　まずツール業者と検証用業者ではレートが多少違いました。ask,bit両方とも検証用業者では２、３pipsほどツール業者より安値でした。
その日は日足で見れば上昇基調でしたが、１時間足や３０分、５分足では下げ基調でした。
ということは、短い時間での取引向きの検証用業者のお客さんに関しては、売りたい人が多かったと思います。
そこで売りに入る場合、ツール使用業者より安値で売りに入ることになります。検証用業者のレートは売り買い共に安値なのでスプレッドは狭く感じます。
業者によってレートが多少違うのは普通なのでこれだけなら問題なしです。

　約１０分後値動きが大きくなり、レートは下がりました。その時のレートは、今度はツール業者よりも検証用業者の方が２，３pipsほどask bit共に高値になっていました。
「検証用業者では、安値で売らせて高値で買わせる（決済）ような値動きをした」ということです。
業者によってレートが違うのは普通ですし、もしかしたらですけどツール業者のレートの方が実際のレートよりずれていたのかもしれません。
レートを操作していたのもこっちかもしれません。
なのでレート操作に関しては、結局どっちが操作しているのか、レート操作自体があったのかも分からないです。
そうだとしても、スキャルやデイ向きの業者がスキャルパーやデイトレーダーにとって不利な値動きをしたということです。

　レート操作なんて露骨にできるものでは無いと思うので、もし業者に有利になるようなレート操作をしているとしたら、
想像ですけど、１０pips以下だと思います。それ以上の業者もあるかもしれませんが、評判悪いはずなので使う人は少ないと思います。
１～１０pips程度を狙うような取引はトレーダーより業者のほうが有利だと思いました。小さい値動きを狙わないトレーダーにとってはあまり関係ない話だと思います。

　もしかしたらそのレートの歪み？を狙うスキャルパーもいるかもしれないですね・・・
暇つぶしにやった程度の検証なので参考程度にお願いします。

回答No.2

masuling21

ＮＯ．１です。クリック証券使っています。ここは、よくスベりますね。
スプ０はタイムセールのようなもので、常に０ではないです。また、すべての通貨ペアがスプ０ではありません。ドル円以外の他の通貨ペアではスプレッドがあります。
スプ０は客寄せです。ドル円で利益にならないか損しても、他で利益が出れば良いのではないでしょうか。

回答No.1

masuling21

＞９８．００円で売り決済を出したとしたら、その瞬間に９７．９９円に滑らせたように

逆指値ならありえますが、指値でそんなことは考えられません。

ＦＸ会社は小売業と同じで、インターバンクから為替という商品を仕入れて利益を乗せてユーザーに売るのです。それを操作というなら反論はしませんが、コンビニの弁当と仕組は同じです。

補足

ありがとうございます。
では、例えばクリック証券のように
手数料無料、スプレッド0などではどのように儲けるのでしょうか?
確かにずっとスプレッド0ではありませんが、それでも無理があると思いましたので。